Computer File
Perubahan harga saham sebelum dan sesudah ex-dividend date : studi kasus pada perusahaan yang termasuk anggota LQ45 di Bursa Efek Indonesia periode Februari 2015 - Agustus 2015
Salah satu bentuk investasi adalah saham. Dalam berinvestasi saham ada dua jenis keuntungan yang didapat investor yaitu capital gain dan dividen. Ada suatu event dalam pembagian dividen yaitu ex-dividend date. Bila transaksi saham dilakukan setelah ex-dividend date, maka pemilik saham yang baru tidak mendapatkan hak atas dividen. Tujuan penelitian ini adalah untuk menganalisis apakah terdapat perubahan return saham sebelum dan sesudah pengumuman dividen. Return saham di sini terwujud dalam bentuk abnormal return. Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan-perusahaan yang termasuk dalam anggota LQ45 di Bursa Efek Indonesia pada periode Februari 2015–Agustus 2015 dan sampel yang digunakan adalah perusahaan-perusahaan yang membagikan dividen minimal dua kali dalam periode Januari 2013–Juli 2015. Saham kemudian dikelompokkan dalam 3 kelompok yaitu LQ45 secara keseluruhan, kelompok dividen naik, dan kelompok dividen turun. Jenis penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah deskriptif dan verifikatif melalui event study. Periode penelitian yang digunakan adalah 15 hari sebelum ex-dividend date hingga 15 hari setelah ex-dividend date. Untuk menguji penelitian ini digunakan paired sample t-test antara abnormal return sebelum ex-dividend date dan setelah ex-dvidend date. Dari hasil analisis yang diperoleh hasil yaitu tidak terdapat reaksi pasar terhadap peristiwa pengumuman pembagian dividen baik untuk uji secara keseluruhan, kelompok dividen naik, maupun kelompok dividen turun.
Kata Kunci: dividen, ex-dividend date, abnormal return, event study, LQ45
Barcode | Tipe Koleksi | Nomor Panggil | Lokasi | Status | |
---|---|---|---|---|---|
tes1695 | T/DIG - PMM | Tesis | TES-PMM TED p/16 | Perpustakaan | Tersedia namun tidak untuk dipinjamkan - Missing |
Tidak tersedia versi lain